原文來(lái)源：《世界經(jīng)濟》2023, (11): 54-78.
原作者：黃繼承, 朱光順
摘要：綠色創(chuàng )新是推動(dòng)綠色發(fā)展、加速經(jīng)濟結構綠色轉型的核心力量。本文利用2015-2020年上市公司獲得的政府采購訂單和綠色專(zhuān)利數據，研究政府采購對企業(yè)綠色創(chuàng )新的影響和作用機制。研究發(fā)現，政府采購顯著(zhù)提高了獲得采購訂單企業(yè)的綠色創(chuàng )新水平。作用機制上，政府采購強調綠色消費與綠色生產(chǎn)，通過(guò)中斷采購威脅、提高政府督查和提高政府支持力度促進(jìn)了企業(yè)綠色創(chuàng )新。進(jìn)一步研究表明，政府采購主要促進(jìn)了企業(yè)綠色發(fā)明類(lèi)創(chuàng )新，并且綠色創(chuàng )新有助于提高企業(yè)的社會(huì )績(jì)效。本文的研究結論提供了政府采購通過(guò)引導綠色創(chuàng )新來(lái)推動(dòng)綠色發(fā)展的中國證據，對政府采購政策制定具有重要的參考價(jià)值。
一、引言
習近平總書(shū)記在二十大報告中強調，“推動(dòng)綠色發(fā)展，促進(jìn)人與自然和諧共生”。協(xié)調好經(jīng)濟發(fā)展與環(huán)境保護是社會(huì )主義經(jīng)濟和生態(tài)文明建設的重要內容，企業(yè)作為社會(huì )經(jīng)濟財富的創(chuàng )造者和自然資源的索取者，在其中扮演著(zhù)關(guān)鍵角色。長(cháng)期以來(lái)，中國環(huán)境規制政策以命令控制型為主，地方政府作為這種命令型環(huán)境規制政策的制定者和執行者，強調依靠行政命令手段解決環(huán)境污染問(wèn)題。由于經(jīng)濟發(fā)展和污染問(wèn)題的多樣性，依靠命令控制型手段已遠不能解決環(huán)境污染問(wèn)題，黨的十九大報告明確提出要“構建市場(chǎng)導向的綠色技術(shù)創(chuàng )新體系”，因此，迫切需要通過(guò)市場(chǎng)型環(huán)境規制提供有效而靈活的創(chuàng )新激勵。
二、理論基礎與研究假說(shuō)
（一）政府采購的政策背景
政府采購是一種從需求側促進(jìn)創(chuàng )新的重要政策工具，國外很早就開(kāi)始探索利用政府采購激勵創(chuàng )新的做法。美國早在18世紀末就出臺了《聯(lián)邦采購法》，嘗試通過(guò)政府采購來(lái)引導和激勵企業(yè)創(chuàng )新。歐盟成員國、韓國、澳大利亞等國家也對此開(kāi)展了積極的探索，并取得成效。中國于2006年頒布的《國家中長(cháng)期科學(xué)和技術(shù)發(fā)展規劃綱要（2006-2020）》提出“建立政府采購自主創(chuàng )新產(chǎn)品協(xié)調機制”，并“對企業(yè)采購國產(chǎn)高新技術(shù)設備提供政策支持”；2022年出臺的《中華人民共和國政府采購法（修訂草案征求意見(jiàn)稿）》（后稱(chēng)《征求意見(jiàn)稿》）則在2003年《政府采購法》的基礎上，直接明確了政府采購應當有助于實(shí)現國家包括“支持創(chuàng )新”在內的經(jīng)濟社會(huì )發(fā)展目標。
（二）政府采購的綠色創(chuàng )新效應
政府采購在引導綠色發(fā)展方面是結果導向的，只要求供應商達到領(lǐng)先的綠色生產(chǎn)流程和生產(chǎn)水平，至于實(shí)現綠色生產(chǎn)的策略和方式則由企業(yè)自行選擇，因而對供應商的綠色創(chuàng )新水平并沒(méi)有明確要求。企業(yè)想要獲得政府采購訂單，必然有動(dòng)機通過(guò)使用綠色原材料、開(kāi)發(fā)新的環(huán)?？萍嫉却胧└纳飘a(chǎn)品環(huán)境性能，提供高水平的綠色產(chǎn)品和綠色服務(wù)，以使自己的產(chǎn)品能夠納入政府綠色采購范圍。理論上講，企業(yè)可供選擇的策略至少有如下兩種：
一是加強綠色創(chuàng )新，通過(guò)長(cháng)周期的綠色研發(fā)投入來(lái)達到領(lǐng)先的綠色生產(chǎn)水平，并有望維持長(cháng)期的綠色競爭優(yōu)勢，本文稱(chēng)之為政府采購的綠色創(chuàng )新效應。政府作為市場(chǎng)上最大的單一購買(mǎi)主體不太可能會(huì )宣布破產(chǎn)，而政府采購合同往往采用成本加成的定價(jià)方式（Dhaliwal et al.，2016），通常周期較長(cháng)，因而能夠通過(guò)增加創(chuàng )新的市場(chǎng)規模和減少相關(guān)的需求不確定性來(lái)促進(jìn)創(chuàng )新的發(fā)展與擴散（Uyarra et al.，2014；Caravella and Crespi，2020；孫薇和葉初升，2023）。政府采購的龐大規模也有助于保持關(guān)鍵的市場(chǎng)規模，使得企業(yè)能夠更早地實(shí)現規模經(jīng)濟，并得以快速攤銷(xiāo)其在創(chuàng )新方面的投資（Edler and Georghiou，2007；Czarnitzki et al.，2020）。此外，政府采購對消費者具有強烈的示范效應，能夠向市場(chǎng)傳達積極的信號，從而強化消費者的綠色取向，幫助企業(yè)獲得潛在市場(chǎng)需求（Uyarra et al.，2014）。因此，政府采購通過(guò)引導企業(yè)綠色創(chuàng )新來(lái)推動(dòng)綠色發(fā)展就可以形成一個(gè)可持續的良性循環(huán)模式，對企業(yè)來(lái)說(shuō)也是合意的選擇。
二是通過(guò)購買(mǎi)綠色設備和綠色材料、引進(jìn)技術(shù)、委托生產(chǎn)等非創(chuàng )新的方式，來(lái)達到政府采購規定的綠色門(mén)檻，單純地“迎合”政府訂單。該方式相對容易實(shí)施，見(jiàn)效快且規避了創(chuàng )新的風(fēng)險，在競爭政府采購訂單上可能短期效果比較明顯。但往往由于資本開(kāi)支較大、成本高，導致利潤率不高。這樣不僅減少了企業(yè)原本可以用于綠色創(chuàng )新的資源，同時(shí)也抑制了開(kāi)展綠色創(chuàng )新的動(dòng)力，因此難以有效促進(jìn)企業(yè)綠色創(chuàng )新，甚至還可能“擠出”綠色創(chuàng )新，最終影響了綠色生產(chǎn)水平的持續提升。正因為如此，結合近年來(lái)中國政府采購不斷升級的綠色環(huán)保要求，該策略很可能不利于企業(yè)保持領(lǐng)先的綠色生產(chǎn)水平，影響了連續獲得政府采購訂單的可能性。
在政府采購中加入環(huán)境標準已在歐美實(shí)踐多年，并獲得積極的創(chuàng )新成效，在一定程度上說(shuō)明上述第一種策略具有更高的可行性。綜上，本文提出：
假設1：在其他條件不變的情況下，獲得政府采購能有效提高企業(yè)綠色創(chuàng )新水平。
（三）政府采購綠色創(chuàng )新效應的作用機制
本文將政府采購影響企業(yè)綠色創(chuàng )新可能的作用機制歸納如圖1。
其一，政府可以通過(guò)中斷采購威脅引導企業(yè)綠色創(chuàng )新。盡管政府很難，也往往不會(huì )直接干預供應商的創(chuàng )新尤其是綠色創(chuàng )新行為，但可以采取中斷采購威脅的方式提高其對供應商的綠色生產(chǎn)約束能力（Banerjee et al.,2008）。
其二，政府采購條約規定了政府部門(mén)對企業(yè)進(jìn)行督查的可能性，從而促進(jìn)企業(yè)研發(fā)并采用有利于環(huán)境保護的新技術(shù)以提高其在環(huán)境履約方面的遵守情況。由于政府對企業(yè)供應商往往施加非常嚴格的監管，相比于企業(yè)客戶(hù)，政府可能是一個(gè)更好的監督者（Cohen et al.,2022）。
其三，政府采購還可以通過(guò)提供政府定向支持的方式促進(jìn)企業(yè)綠色創(chuàng )新。綠色創(chuàng )新需要大量資源投入，并且面臨激勵不足和資源約束的困境（Manso，2011），而政府可通過(guò)環(huán)保補助這一定向支持政策為企業(yè)綠色創(chuàng )新提供了資金來(lái)源，幫助企業(yè)以較低的增量成本進(jìn)行長(cháng)期綠色創(chuàng )新投入，在提高研發(fā)預期回報率的同時(shí)（Montmartin and Herrera，2015），通過(guò)降低管理者對創(chuàng )新結果不確定性的擔憂(yōu)，提高企業(yè)的綠色創(chuàng )新風(fēng)險容忍度，從而對企業(yè)綠色創(chuàng )新產(chǎn)生正向影響（Baietal.，2019；Xiang et al.，2022）。因此，政府采購能夠以提高政府定向支持的途徑增加企業(yè)綠色創(chuàng )新收益。綜上，本文提出：
假設2：其他條件不變情況下，政府采購主要通過(guò)中斷采購威脅、提高政府督查、提高政府支持力度來(lái)促進(jìn)企業(yè)綠色創(chuàng )新。
三、研究設計
（一）樣本選擇與數據來(lái)源
本文以中國A股2015-2020年上市公司為樣本，檢驗政府采購對企業(yè)綠色創(chuàng )新活動(dòng)的影響。將2015年之后作為研究期間主要基于兩方面考慮：一是由于政府采購數據的可得性；二是2015年3月1日實(shí)施的《中華人民共和國政府采購法實(shí)施條例》進(jìn)一步延伸了政府采購促進(jìn)綠色發(fā)展的概念，將政府采購目標在保護環(huán)境的基礎上，增加了節約能源的要求。
（二）變量定義
1.綠色創(chuàng )新。本文采用企業(yè)綠色專(zhuān)利申請數量（ln GreA）和企業(yè)綠色專(zhuān)利申請數量占當期全部專(zhuān)利申請數量比例（Gre A）衡量企業(yè)綠色創(chuàng )新水平。
2.政府采購。上市公司是否獲得政府采購訂單數據來(lái)自中國政府采購網(wǎng)。
（三）模型設定
為檢驗政府采購對上市公司綠色創(chuàng )新的影響，本文構建如下模型：
在模型（1）中，Greeni，t表示上市公司i在第t年綠色創(chuàng )新水平，本文使用企業(yè)綠色專(zhuān)利申請數量加1后的自然對數（ln GreA）和企業(yè)綠色專(zhuān)利申請數量占當期全部專(zhuān)利申請數量的比例（GreA）兩個(gè)指標進(jìn)行衡量。PubProci，t表示上市公司i在第t年是否獲得政府采購訂單的虛擬變量；Controlsi，t則表示一系列可能影響上市公司綠色創(chuàng )新水平的控制變量。
四、回歸結果
（一）政府采購對企業(yè)綠色創(chuàng )新的影響
表1報告了模型（1）的回歸結果。第（1）-（3）列、第（4）-（6）列的被解釋變量分別為企業(yè)綠色專(zhuān)利申請數量和企業(yè)綠色專(zhuān)利申請占比。對模型（1）在沒(méi)有加入控制變量、加入控制變量以及進(jìn)一步控制年份、企業(yè)固定效應后分別回歸，結果表明，無(wú)論以綠色專(zhuān)利申請數量還是占比作為被解釋變量，核心解釋變量PubProc的回歸系數都至少在1%水平上顯著(zhù)為正。以第（3）列和第（6）列回歸結果為例，與沒(méi)有政府采購的企業(yè)相比，獲得政府采購的上市公司綠色專(zhuān)利申請數量顯著(zhù)提高7.99%，綠色專(zhuān)利申請占所有專(zhuān)利申請的比例顯著(zhù)提高1.50%，說(shuō)明無(wú)論在專(zhuān)利申請的數量上還是占比上，政府采購都顯著(zhù)提高了企業(yè)綠色創(chuàng )新水平。
（二）內生性處理
1. 政府采購對企業(yè)綠色創(chuàng )新的動(dòng)態(tài)影響。借鑒Slaughter（2001）、Chan et al.（2012）和許晨曦和金宇超（2021）的研究思路，本文使用樣本期內政府采購發(fā)生變更的這一事件沖擊，借鑒事件研究法（Event Study）的設計思路研究上市公司由沒(méi)有政府采購變更為獲得政府采購后，其綠色創(chuàng )新水平的動(dòng)態(tài)變化。
2.工具變量法。為進(jìn)一步緩解獲得政府采購訂單與企業(yè)綠色創(chuàng )新之間可能存在的反向因果問(wèn)題，借鑒韓旭和武威（2021）、姜愛(ài)華和費堃桀（2021）、武威等（2022）的做法，本文以上市公司所處省份內街道辦事處數量（Street）和該年度該城市內的上市公司獲得政府訂單的平均概率（Average Pur）作為工具變量，采用2SLS方法進(jìn)行檢驗。
五、機制檢驗
（一）政府中斷采購威脅機制
本文僅保留在樣本期內獲得過(guò)政府訂單的企業(yè)，并定義訂單中斷與否的虛擬變量Delink為如果上市公司在上一年度獲得了政府訂單，而在當年和之后年度不再獲得政府訂單，則Delink賦值為1，否則賦值為0。由于政府訂單時(shí)間周期往往較長(cháng)（姜愛(ài)華和費堃桀，2021），政府訂單中斷1年并不一定意味著(zhù)政府與企業(yè)之間的采購關(guān)系中斷，為此，本文進(jìn)一步將政府訂單至少中斷2年和中斷3年作為判定政府與企業(yè)之間中斷采購的指標。表3展示了相應的回歸結果，其中，第（1）-（3）列回歸結果顯示，企業(yè)綠色專(zhuān)利申請數量的提高能夠顯著(zhù)降低政府中斷訂單的可能性，在第（4）-（6）列中，本文將解釋變量變更為企業(yè)綠色專(zhuān)利申請占比以后，回歸結果依然一致。
（二）政府督查機制
本文考慮了三種情形：第一，相比于外地政府，本地政府會(huì )對上市公司資源分配、行政審批等產(chǎn)生更大的影響，并且本地政府與上市公司之間距離更近，決定了本地政府與本地上市公司之間較短的監管距離。因此，本地政府對本地上市公司具有更強的監督能力。第二，中央環(huán)保督察政策提高了地方政府的環(huán)保執法力度，從而促進(jìn)企業(yè)綠色創(chuàng )新水平（Lietal.，2022）。因此，預計相比于不位于中央環(huán)保督察地區的上市公司（EnvSupervision=0），政府采購對位于中央環(huán)保督察地區的上市公司（EnvSupervision=1）綠色創(chuàng )新效果更大。第三，政府環(huán)境治理力度會(huì )影響企業(yè)環(huán)保行為（陳詩(shī)一和陳登科，2018），本文借鑒Chenetal.（2018）、陳詩(shī)一和陳登科（2018）的做法，選取地級市政府工作報告中與環(huán)境相關(guān)詞匯出現的頻數與總詞匯數量的占比作為政府環(huán)境治理力度的指標，并且依據年度中位數，區分了政府環(huán)境治理力度較高（HER=1）和較低（HER=0）的組別。本文預計相比于環(huán)境治理力度較低的城市，政府采購對位于環(huán)境治理力度較高城市的上市公司綠色創(chuàng )新影響更大。
（三）政府支持機制
借鑒李青原和肖澤華（2020）的方法，本文從上市公司年報附注中收集了企業(yè)獲得的政府補助情況，并依據補貼項目將企業(yè)獲得的政府補助區分為環(huán)保補助和非環(huán)保補助，其中，ln Subsidy Env表示企業(yè)獲得的政府環(huán)保補助金額（取對數），ln Subsidy Oth則表示企業(yè)獲得的非環(huán)保補助金額（取對數）。
六、結論與政策建議
研究發(fā)現，無(wú)論在綠色專(zhuān)利申請的數量上還是占比上，政府采購都顯著(zhù)提高了企業(yè)綠色創(chuàng )新水平，除政府采購可為企業(yè)帶來(lái)穩定的利潤外，政府中斷采購威脅、提高政府督查、提高政府支持力度是政府采購促進(jìn)企業(yè)綠色創(chuàng )新的主要作用機制。進(jìn)一步地，政府采購主要促進(jìn)了企業(yè)發(fā)明類(lèi)的綠色創(chuàng )新，說(shuō)明政府采購提高了企業(yè)的實(shí)質(zhì)性創(chuàng )新能力。最后，從社會(huì )績(jì)效看，綠色創(chuàng )新能夠顯著(zhù)提高企業(yè)的ESG表現，尤其是環(huán)境和社會(huì )方面，這意味著(zhù)政府采購通過(guò)促進(jìn)綠色創(chuàng )新提高了企業(yè)的社會(huì )績(jì)效。本文的研究發(fā)現展示了政府采購通過(guò)引導綠色創(chuàng )新來(lái)推動(dòng)綠色發(fā)展的中國經(jīng)驗。
根據上述結論，本文得到以下政策啟示。第一，進(jìn)一步擴大政府綠色采購規模，充分發(fā)揮政府采購在需求端促進(jìn)企業(yè)綠色創(chuàng )新和加速經(jīng)濟結構綠色轉型的積極效果。本文研究發(fā)現，政府采購作為一種需求側政策工具，促進(jìn)了企業(yè)綠色創(chuàng )新活動(dòng)，這為中國持續推進(jìn)的政府綠色采購對綠色發(fā)展的積極作用提供了經(jīng)驗支撐。由于財政預算約束，中國政府采購占GDP比重僅為OECD國家的約1/4，可見(jiàn)，通過(guò)需求側的政府采購支持綠色創(chuàng )新的政策潛力還有充分的釋放空間。未來(lái)應繼續加大政府采購支持綠色創(chuàng )新政策的實(shí)施力度，在政府預算中應適當加大政府綠色采購的比重，以引導綠色創(chuàng )新推動(dòng)經(jīng)濟綠色發(fā)展。第二，完善政府綠色采購政策體系的頂層設計。盡管目前中國為推動(dòng)政府綠色采購出臺了一些政策性文件和法律法規，對綠色采購范圍和綠色采購方式等進(jìn)行了優(yōu)化，但中國僅在政府采購法和與節能環(huán)保相關(guān)的法律中提及了政府綠色采購相關(guān)規定，這些綠色采購相關(guān)條款往往聚焦于引導社會(huì )進(jìn)行綠色消費，原則性與引導性較強，而缺乏具體的實(shí)施方案與綠色采購績(jì)效評價(jià)體系。因此，建議完善綠色采購相關(guān)法律，為推行政府綠色采購提供法律依據。第三，將政府采購與實(shí)施過(guò)程、采購條約設計和政府定向支持緊密結合起來(lái)。本文研究發(fā)現，政府采購能夠通過(guò)中斷采購威脅、提高政府督查、提高政府支持力度來(lái)促進(jìn)企業(yè)綠色創(chuàng )新。因此，在政府采購實(shí)施過(guò)程中，政府可以通過(guò)限定環(huán)境標準與性能要求，篩選出使用有利于環(huán)境保護的新工藝的企業(yè)，并與之建立供應關(guān)系；在政府采購條約設計中，要規定政府當局對供應商企業(yè)進(jìn)行督查的可能性，以提高供應商企業(yè)在環(huán)境履約方面的遵守情況；在政府定向支持方面，政府可以考慮適當加強對綠色創(chuàng )新企業(yè)的定向補助力度，幫助企業(yè)以較低的增量成本進(jìn)行長(cháng)期綠色創(chuàng )新。
作者：李雨珊 中央財經(jīng)大學(xué)財政研究院碩士研究生
指導老師：
王遙 中央財經(jīng)大學(xué)綠色金融國際研究院院長(cháng)
